Особенности оспаривания сделок с заинтересованностью в непубличных обществах

Что такое сделка с заинтересованностью и чем она отличается от крупной

Сделка с заинтересованностью и крупная сделка — два самостоятельных правовых режима, которые нередко пересекаются в одной сделке. Крупная сделка определяется стоимостным порогом через балансовую стоимость активов общества (ст. 78—79 ФЗ «Об АО», ст. 46 ФЗ «Об ООО»). Сделка с заинтересованностью определяется субъектным составом: кругом лиц, признаваемых заинтересованными, и их связью с контрагентом или выгодоприобретателем (ст. 81 ФЗ «Об АО», ст. 45 ФЗ «Об ООО»).

Практическое следствие: одну и ту же сделку приходится проверять по двум основаниям. Если сделка одновременно крупная и с заинтересованностью, требуется соблюдение правил обоих институтов. В непубличном обществе состав заинтересованных лиц уже, а процедура одобрения проще, чем в публичном акционерном обществе, где действуют дополнительные требования о раскрытии информации.

Заинтересованным признаётся лицо, если оно, его супруг, родители, дети, полнородные и неполнородные братья и сестры, усыновители и усыновлённые, а также юридические лица, в которых указанные лица занимают должности или владеют долями, являются стороной, выгодоприобретателем, посредником или представителем в сделке либо занимают должность в органах управления контрагента. Перечень в законе сформулирован через критерий связи, а не через формальное перечисление должностей, поэтому на практике он толкуется широко.

• ст. 81—84 ФЗ «Об АО» — режим сделок с заинтересованностью в акционерных обществах
• ст. 45 ФЗ «Об ООО» — режим сделок с заинтересованностью в обществах с ограниченной ответственностью
• ст. 173.1 ГК РФ — недействительность сделки без необходимого согласия органа управления
• ст. 174 ГК РФ — последствия выхода за пределы ограничений полномочий
• ст. 166—181.1 ГК РФ — общие правила о недействительности сделок и сроках

Особенности непубличных обществ: ООО и непубличное АО

В ООО режим сделок с заинтересованностью урегулирован ст. 45 ФЗ «Об ООО». Заинтересованное лицо обязано довести до общего собрания участников информацию о своей заинтересованности, а также о предполагаемых условиях сделки. Сделка, в совершении которой имеется заинтересованность, подлежит одобрению общим собранием участников большинством голосов незаинтересованных участников, если уставом не отнесено к компетенции совета директоров.

В непубличном АО действует общий режим ст. 81—84 ФЗ «Об АО», но устав может адаптировать порядок одобрения: порог стоимости, при котором одобрение обязательно, компетенцию совета директоров, порядок извещения. Именно устав в непубличном АО становится ключевым документом — от его формулировок зависит, требуется ли согласие и какого органа.

Существенное отличие от публичных обществ — отсутствие обязательного раскрытия информации, меньшая прозрачность структуры владения. Это затрудняет доказывание осведомлённости контрагента: сведения о заинтересованности могут не быть публичными, и суду приходится устанавливать, знал ли или должен был знать контрагент о ней на момент совершения сделки.

Порядок одобрения: кто, когда и как

Одобрение — процедурный барьер, от соблюдения которого напрямую зависит возможность оспаривания. Правила различаются в зависимости от того, относится ли сделка к компетенции общего собрания или совета директоров, а также от того, совершена ли она в рамках обычной хозяйственной деятельности.

Если устав ООО относит одобрение к компетенции общего собрания, участники извещаются о его проведении в срок, установленный уставом, но не позднее установленного законом минимума. В непубличном АО уведомление о сделке, в совершении которой имеется заинтересованность, направляется членам совета директоров и ревизионной комиссии не позднее чем за определённый срок до предполагаемой даты её совершения.

Одобрение может быть дано как до совершения сделки (предварительное), так и после (последующее), а также в форме «одобрения на будущее» применительно к сделкам с определёнными характеристиками. При этом важно, что одобрение должно быть принято незаинтересованными лицами: голоса заинтересованных участников или директоров не учитываются.

• сделка совершается в рамках обычной хозяйственной деятельности, если она не выходит за пределы видов деятельности общества и не прекращает его деятельность
• заинтересованное лицо обязано раскрыть состав информации о сделке органу, рассматривающему вопрос об одобрении
• одобрение оформляется решением общего собрания или совета директоров с квалифицированным или простым большинством незаинтересованных голосов
• в решении целесообразно идентифицировать сделку через стороны, цену, предмет, сроки и иные существенные условия
• несоблюдение порядка одобрения — самостоятельное основание для последующего оспаривания, но не автоматическая недействительность

Основания и условия оспаривания

Сделка с заинтересованностью, совершённая с нарушением установленных требований, может быть признана недействительной по иску общества, участника, а также иных лиц, указанных в законе. Однако простое отсутствие одобрения не влечёт недействительности автоматически. Закон и разъяснения судов устанавливают совокупность условий, которую должен доказать истец.

Первое условие — нарушение интересов общества: невыгодные условия сделки, утрата имущества, иное причинение ущерба. Второе — осведомлённость контрагента о заинтересованности и отсутствии одобрения. Третье — соблюдение специального сокращённого срока обращения в суд. При отсутствии хотя бы одного из условий иск, как правило, не удовлетворяется.

Существенно, что действует презумпция в пользу сделки: пока не доказано обратное, предполагается, что сделка соответствует интересам общества и одобрена надлежащим образом. Суд оценивает реальные экономические последствия сделки, а не только её формальные признаки. Разъяснения по этим вопросам содержатся в постановлении Пленума Верховного Суда РФ от 26.06.2018 № 27 «Об оспаривании крупных сделок и сделок, в совершении которых имеется заинтересованность».

Сроки, осведомлённость контрагента и ущерб: доказывание

Срок исковой давности по требованию о признании сделки с заинтересованностью недействительной — один год (ст. 181 ГК РФ). Течение срока начинается со дня, когда истец узнал или должен был узнать об основаниях для оспаривания: о заинтересованности, отсутствии одобрения и об ущербе. Если сделка была скрыта от участников, срок исчисляется с момента, когда участник объективно мог получить сведения о ней.

Осведомлённость контрагента — наиболее сложный элемент доказывания. Суд исследует, знал ли контрагент о наличии заинтересованности и о том, что одобрение отсутствует. Само по себе родство или должностная связь между сторонами не создаёт автоматической осведомлённости: необходимо установить осведомлённость именно о юридически значимом факте заинтересованности и отсутствии одобрения.

Ущерб обществу доказывается через сравнение условий сделки с рыночными, утрату ликвидного актива, снижение стоимости имущества, неполучение дохода, которое общество получило бы при обычных условиях оборота. Невыгодность сделки доказывается сторонами через заключение специалиста, отчёт об оценке, сопоставление с аналогичными сделками. Существенно, что сам факт неравноценности ещё не означает недействительности — требуется оценка всей совокупности обстоятельств и добросовестности сторон.

• срок — один год со дня, когда истец узнал или должен был узнать об основаниях оспаривания
• бремя доказывания ущерба в первую очередь лежит на истце
• осведомлённость контрагента доказывается всеми допустимыми средствами, включая переписку и деловую документацию
• при отсутствии ущерба и осведомлённости иск, как правило, не удовлетворяется
• признание сделки недействительной влечёт последствия, предусмотренные ст. 167 ГК РФ — двусторонняя реституция

Практические выводы и чек-лист

Защита от оспаривания строится на трёх элементах: корректная идентификация заинтересованности, соблюдение процедуры одобрения и экономическая обоснованность условий. Ни один из них в отдельности не гарантирует устойчивости сделки, но их совокупность существенно снижает риск оспаривания.

Участнику важно оперативно получать информацию о сделках общества и фиксировать её. Если сделка совершена в обход процедуры одобрения или на заведомо невыгодных условиях, участник вправе обратиться в суд в течение годичного срока, но при этом придётся доказать причинение ущерба обществу и осведомлённость контрагента. Оценка перспектив иска требует анализа как юридических, так и финансовых обстоятельств.

• проверить наличие заинтересованности по ст. 81 ФЗ «Об АО» / ст. 45 ФЗ «Об ООО»
• убедиться, что сделка идентифицирована в решении об одобрении через стороны, цену, предмет и сроки
• получить подтверждение незаинтересованности голосующих при принятии решения
• зафиксировать соответствие условий сделки рыночным на момент её совершения
• установить момент, с которого исчисляется годичный срок исковой давности
• собрать доказательства осведомлённости контрагента о заинтересованности и отсутствии одобрения